YFS JM Finn Progressive Portfolio Fund Class A GBP Income

Das Ziel des YFS JM Finn Progressive Portfolio besteht darin, über rollierende Zehnjahreszeiträume (nach Abzug der Gebühren) Kapitalwachstum und Erträge zu erzielen, indem in ein breit gefächertes Spektrum von Vermögenswerten und Märkten weltweit investiert wird. Der Fonds verfolgt eine progressive (mittelhohe) Anlagestrategie und investiert in alle Sektoren und geografischen Regionen. Um dieses Ziel zu erreichen, sieht die Anlagepolitik vor, direkt oder indirekt in globale Aktien sowie Unternehmens- oder Staatsanleihen zu investieren. Der Fonds kann auch in alternative Anlagen investieren, darunter Fonds, die Absolute-Return-Strategien verfolgen, oder Fonds, die indirekt in Immobilien oder Rohstoffe investieren. Der Fonds kann zudem in Optionsscheine, Geldmarktinstrumente, Barmittel, bargeldähnliche Mittel und Einlagen investieren. Der Fonds kann indirekt in regulierte Organismen für gemeinsame Anlagen («OGA»), börsengehandelte Fonds oder Investmentfonds investieren, die von der ACD, dem Portfoliomanager oder deren verbundenen Unternehmen verwaltet werden. Die typische Allokation des Fonds auf jede dieser Anlageklassen ist in der mittleren Spalte der nachstehenden Tabelle aufgeführt. Die Vermögensallokation des Fonds wird unter normalen Marktbedingungen (wenn die Märkte effizient funktionieren und den fairen Wert widerspiegeln) innerhalb dieser typischen Allokationen bleiben. Die Allokation in jede dieser Anlageklassen kann jedoch im Rahmen der unten angegebenen Bandbreite (rechte Spalte der Tabelle) höher oder niedriger ausfallen, wenn der Portfoliomanager dies für angemessen hält, um auf makroökonomische Bedingungen (wie fiskalische, natürliche oder geopolitische Ereignisse, die eine regionale oder nationale Wirtschaft umfassend beeinflussen) zu reagieren und diese zu steuern oder um Renditen zu sichern oder das Abwärtsrisiko zu verringern. Anlageklasse Typische Allokation % Bandbreite % Aktien 75–85 70–90 Anleihen 7,5–17,5 5–20 Alternative Anlagen 5–10 0–15 Barmittel 0–5 0–10 Der Fonds kann zum Zwecke einer effizienten Portfoliosteuerung (einschliesslich Absicherung) Derivate und Termingeschäfte abschliessen. Der Einsatz von Derivaten wird voraussichtlich begrenzt sein. Ein Glossar mit Definitionen einiger der in diesem Dokument verwendeten Fachbegriffe ist unter www.yealand.com/policies verfügbar. Handelshäufigkeit Anteile am Fonds können an jedem Geschäftstag vor 12 Uhr gekauft oder verkauft werden. Ausschüttungspolitik Alle Erträge werden vierteljährlich ausgezahlt. Zielmarkt Der Fonds eignet sich für Anleger mit mittlerer bis hoher Risikobereitschaft, die Kapitalwachstum anstreben und sich zu einer langfristigen Anlage in den Fonds (mindestens zehn Jahre) verpflichten. Der Fonds ist wahrscheinlich nicht mit den Anforderungen eines Anlegers vereinbar, der eine garantierte Rendite anstrebt, einen vollständigen Kapitalschutz sucht, nicht über ausreichende Mittel verfügt, um etwaige Verluste aus der Anlage zu tragen, nicht in der Lage ist, die Risiken und Vorzüge des Fonds zu bewerten, oder einen kürzeren Anlagehorizont hat.