MFS Meridian Funds - Managed Wealth Fund WH1 GBP

Anlageziel Das Anlageziel des Fonds ist eine in US-Dollar gemessene Gesamtrendite. Anlagepolitik Der Fonds zielt darauf ab, Renditen zu erzielen, indem er (i) in einzelne Wertpapiere investiert, wobei er sich normalerweise auf Aktienwerte von Unternehmen aus Industrie- und Schwellenländern konzentriert, und (ii) ein taktisches Vermögensverteilungsoverlay nutzt, wobei in erster Linie Derivate eingesetzt werden, um die Volatilität der Renditen des Fonds im Vérhältnis zum MSCI All Country World Index (USD) durch Reduzieren des Engagement des Fonds gegenüber den mit den Anlagen im Portfolio des Fonds verbundenen Aktien- und/oder Devisenmärkten, die mit den Anlagepositionen im Portfolio des Fonds verbunden sind, und um ein Engagement bei Anlageklassen und/oder Märkten herzustellen, gegenüber denen er ansonsten kein oder nur ein geringes Engagement hat (z. B. Schuldinstrumente ohne Investment Grade). Der Fonds kann versuchen, sein Risiko in Bezug auf bestimmte extreme Marktereignisse zu beschränken. Der Anlageverwalter verwendet beim Kauf und Verkauf von Anlagen für den Fonds einen Bottom-up-Ansatz. Anlagen werden in erster Linie auf der Grundlage einer Verbindung von fundamentalen und quantitativen Analysen ausgewählt, mit der ein kombiniertes Rating erstellt wird. Der Anlageverwalter baut dann das Portfolio unter Verwendung eines Portfoliooptimierungsprozesses auf, in dem das kombinierten Rating sowie Maßzahlen für die erwartete Volatilität der Fondsrenditen (z. B. das prognostizierte Beta und der prognostizierte Tracking Error) und andere Faktoren berücksichtigt werden. Es liegt im Ermessen des Anlageverwalters, die Inputs und Parameter für den Optimierungsprozess und die Portfoliobestände des Fonds anzupassen. Der Anlageverwalter kann neben anderen auch ESG-Faktoren (Environmental, Social, Governance) in seine fundamentale Investmentanalyse mit einbeziehen. Das gesamte Marktengagement des Fonds umfasst das Engagement des Fonds gegenüber dem Aktienmarkt über seine Portfolioanlagen und Engagements gegenüber anderen Märkten über das taktische Vermögensverteilungsoverlay. Das gesamte Marktengagement des Fonds liegt normalerweise zwischen 10 und 90% des Fondsvermögens. Wenn die Einschätzung des Anlageverwalters in Bezug auf die relative Attraktivität der Anlageklassen und Märkte neutral ist, wird sich das Engagement des Fonds gegenüber dem Aktienmarkt voraussichtlich auf ca. 50% des Fondsvermögens belaufen. Der taktische Vermögensaufteilungsprozess des Fonds setzt typischerweise in umfangreichem Maße Derivate ein. Die Benchmarks des Fonds, der ICE BofA 0-3 Month U.S. Treasury Bill Index und der MSCI All Country World Index (USD), werden nur zum Zweck des Vergleichs der Wertentwicklung (und Volatilität) angegeben. Obwohl die Anlagen des Fonds im Allgemeinen in der Benchmark vertreten sind, dürfte sich die Gewichtung seiner Anlagekomponenten von derjenigen in der Benchmark unterscheiden.